通道（六）

以下是Al Brooks博士关于通道第六课（最后一课）的中文要点总结：

通道内的限价单交易

• 高抛低吸策略

  • 在通道上沿使用限价单卖出
  • 在通道下沿使用限价单买入
  • 观察市场接近通道边界时的反应
  • 通道边界提供较好的风险回报比

• 通道边界的识别

  • 向下反转后的第2次向下反转形成下降趋势线
  • 向上反转后的第2次向上反转形成上涨趋势线
  • 在趋势线附近寻找反转信号
  • 小双顶/双底常出现在通道边界附近

突破如何开启趋势

• 成功突破的特征

  • 突破通道边界后有良好的跟随
  • 突破K线通常较大且收盘在极端位置
  • 突破后回调不会回到通道内
  • 突破后形成新的趋势通道

• 突破后的交易策略

  • 等待突破后的第一次回调确认
  • 顺着突破方向交易
  • 设置合理的止损，通常在突破K线的极端位置之外
  • 目标可以设置为通道高度的投射

反转和突破的失败

• 失败的突破特征

  • 突破后缺乏良好的跟随
  • 价格很快回到原通道内
  • 可能形成假突破陷阱
  • 常导致向相反方向的强烈反应

• 应对失败突破的策略

  • 认识到70%的通道突破会失败
  • 考虑在突破失败后逆势交易
  • 设置合理的止损和目标
  • 观察价格是否回到通道内

宽通道与震荡区间

• 宽通道与震荡区间的区别

  • 宽通道有明显的斜率，震荡区间基本水平
  • 但交易方法相似：高抛低吸，剥头皮，赚快钱
  • 如果无法判断是宽通道还是震荡区间，不必担心
  • 两者的交易策略基本相同

• 宽通道/震荡区间的交易策略

  • 在上部区域卖出，在下部区域买入
  • 目标通常是区间内的小幅移动
  • 避免在中间区域交易
  • 使用限价单而非突破单

震荡区间的双重特性

• 震荡区间的多重可能性

  • 每个震荡区间同时具有上涨趋势和下降趋势早期的特征
  • 多头可以看到更高的低点，空头可以看到更低的高点
  • 震荡区间可能向任一方向突破
  • 最终市场行为会验证哪种解读更准确

• 震荡区间的交易策略

  • 保持灵活，不要过早预判方向
  • 在区间边界附近交易提供更好的风险回报比
  • 等待明确的突破信号
  • 记住大多数突破尝试会失败

通道交易的综合应用

• 通道分析的整体框架

  • 通道是价格行为分析的基础工具
  • 结合其他技术指标和市场结构
  • 考虑多个时间周期的通道
  • 通道分析帮助识别市场状态和可能的转变

• 成功通道交易的关键

  • 耐心等待价格接近通道边界
  • 不要过度交易，特别是在通道中间区域
  • 认识到市场状态会不断变化
  • 调整策略以适应通道类型和市场环境