震荡区间（六）

以下是Al Brooks博士关于震荡区间第六课（最后一课）的中文要点总结：

震荡区间的突破规律

• 80%法则

  • 不要押注突破，因为80%的突破尝试会失败
  • 大多数突破尝试后，震荡区间会继续
  • 然而，所有震荡区间最终都会成功突破并进入趋势

• 趋势与震荡区间的循环

  • 每个趋势最终都会演变成震荡区间
  • 每个震荡区间最终都会突破进入趋势
  • 市场在趋势和震荡区间之间不断循环

震荡区间内的价格行为

• 价格在区间内的分布

  • 市场不会花很多时间在区间的上沿或下沿
  • 价格通常会反转回到区间的中间三分之一
  • 大部分交易发生在区间的中间部分
  • 价格不断被拉回到中间区域

• 区间中间的交易特点

  • 区间中间通常不是好的开仓点位
  • 在中间开仓，方向选择困难
  • 止损位置通常较远，风险回报比不佳

震荡区间的交易策略

• 区间边缘的反转交易

  • 在下沿押注空头突破会失败（在下沿买入做多）
  • 在上沿押注多头突破会失败（在上沿卖出做空）
  • 这些反转交易至少有足够的空间做剥头皮交易

• 第2段陷阱的交易

  • 两段上涨后（1，回调，2），在上沿寻找卖出机会
  • 当第2段形成高潮和极端走势时，反转概率增加
  • 被套牢的交易者急于离场，加速反转

震荡区间的早期信号

• 趋势转为震荡区间的信号

  • 趋势减速
  • 出现反向的强势K线
  • 趋势线被突破
  • 波动幅度增加

• 震荡区间转为趋势的信号

  • 突破后有良好的跟随
  • 回调幅度减小
  • 形成一系列更高的低点（上涨趋势）或更低的高点（下跌趋势）
  • 突破后不再回到原震荡区间

震荡区间交易的风险管理

• 止损策略

  • 在区间边缘交易时，止损应放在区间外
  • 在区间中间交易时，止损距离较远
  • 调整仓位大小以适应更大的止损距离

• 目标设置

  • 在区间交易中，目标通常是区间的另一侧
  • 剥头皮交易的目标可以是区间内的小幅移动
  • 突破交易的目标应该是区间高度的投射